סקירת שווקים לשבוע שמתחיל ב-31.10.11

שבוע מצוין לכולם,

בכל מערכת יחסים, אמון הוא אחד המרכיבים החשובים ביותר (אם לא ה...). אמון מוסיף ביטחון בעתיד.

המשחק שמשחקים מנהיגי גוש היורו עם אמון המשקיעים בעייתי מאוד. תפקידם להחזיר, ע"י תוכנית כזו או אחרת את אמון המשקיעים כדי שאלו האחרונים יראו עתיד להשקעותיהם ורווח צפוי. ללא אמון משקיעים אין עתיד למערכת פיננסית/כלכלית.

מה עושים האירופאים? מתווכחים ומחרפים ביניהם, מדליפים מהישיבות "הסגורות" ולא מנפקים מסר אחיד של "הנה אנחנו הולכים לצאת מהמשבר".

הרי מה התוכנית אומרת? בואו נגרום ליוון לפשוט את הרגל בצורה מבוקרת.

50% שמיטת חובות (על זה יאמר בשכונה "תספורת עאלק") ובקרה על הבנקים שלא יתמוטטו עקב התספורת, זו פשיטת-רגל בהגדרה. ארגונים ומדינות, על הרבה פחות, סגרו את הדלתות.

יש לי רבות לומר על התוכנית והמחלצים (סין ויפן), על אופן החילוץ: מינוף ולא השקעה בקרן הטריליון יורו... אבל נשאיר זאת למאמר אחר (אם בכלל). בעצם, תקראו מה נשיא ה-ECB היוצא טרישה אומר.

מה לכל זה ולנו הסוחרים? היורו/דולר אמור להתחזק בזמן הקרוב. אנחנו נבחן אותו בשבע עיניים ברמות מסוימות (המשך הסקירה) שיהוו אבן בוחן ל"תוכנית החילוץ".

בארה"ב מחכים לתוצאות פגישת הפד ב-1-2.11 (שלישי ורביעי) שאמורה להכריז על התחלת מבצע "טוויסט" לקניית אג"חים לטווח בינוני (הלוואות למכוניות) במקום הארוכים (משכנתאות) אותם מחזיק הפד. למעשה הפד מחפש איך להתחיל QE3 (Quantities Easing 3), כלומר להזרים כסף לשוק נחוץ לגיבוי חובות.

השוק כבר מגלם את כניסת הכסף העתידית.

דאו-ג'ונס בשבועות הקודמים כתבנו שאזור 11,900 יהווה גדר שאליה המדד ישאף ואליה יגיב.

בימים שני, שלישי, רביעי שחלפו המדד ניסה לפרוץ את 11,900. ביום רביעי סימן באר IB ו... בום חתך את הגדר. רק לקרוא את מה שהמחיר אומר. זה הכל.

המדד נעצר בדיוק באזור 12,300, ה-PPZ השבועי מקדמא-דנה. אתם חושבים שהמחיר זוכר?

ומה הודפס בסוף הראלי הקטן? IB נוסף.

ימים של מודעות מחלחלת: איזה מקצוע מופלא...

יורו/דולר בזוג אמור להמשיך לעלות. אנחנו נבחן אותו בתחנות 1.4300, העגול הגדול 1.4500 ו-1.4800. בכל אחד מה-PPZ הללו נחפש איתות או להצטרפות למגמה או להפוך כיוון לירידות.

שימו לב, מחיר אינו נע בקו רצוף לכיוון מסוים. מחיר "נושם" את דרכו, כלומר עולה ויורד על-פני המגמה (יש כללים די פשוטים לקביעת מגמה). לא כל ירידה במגמת עליה היא "התמוטטות", כפי שלא כל עליה היא "ראלי".

אחרי באר של כ-400 פיפס ביום חמישי, טבעי שתבוא מנוחה בדמות IB.

פאונד/דולר חתם שבוע רביעי של עליות (כמעט) רצופות. תוך חצייה בגרף יומי של שני ממוצעים ארוכים 150 ו-365. התמקמות מעליהם תעניק כוח להמשך עליות.

כלומר, תחנה הבאה למעלה 1.6200. במקרה של ירידות נחכה לראות באזור 1.6000 העגול הגדול שמתמזג (confluence) עם הממוצעים הארוכים שהוזכרו.

דולר/פרנק האם ממשלת שוויץ נחלשת בהגנתה על המטבע?

בגרף יומי ניתן לראות במפורש תבנית ראש/כתפיים קלאסית (ברורה יותר ב-4H). קו הצוואר שנישבר ב-PPZ 0.8900 סיפק 330 פיפסים מתוך ה-400 של התבנית כולה.

בתבנית ראש/כתפיים ההנחה אומרת שהירידה אחרי שבירת קו הכתפיים תהיה בגובה הראש.

מבחינתנו 330 פיפס מספקים. במיוחד שמתקרבים ל-PPZ 0.8500 העגול הגדול.

נחכה באזור לראות האם ה-SNB (הבנק השוויצרי) יתערב... או שהזוג ימשיך בגלישה דרומה.

דולר/יין בסקירה הקודמת צוין שניכר שממשלת יפן אינה רוצה/יכולה להתערב בשווקים כפי שהייתה אמורה כדי למנוע התחזקות היין המביאה בעקבותיו להחלשות ניכרת ביצוא סחורות מיפן.

כעת באו הגורמים הרשמיים ואיששו את הסברה. ממשלת יפן ניסתה בעזרת קרן קטנה (הכל יחסי) לעזור ליצואנים וגם לקנות אג"ח כאלו ואחרים. חלש, ממש חלש.

מה קרה בעקבות? קרנות הגידור הגדולות הבינו שאין מי שילחם ודחפו את הצמד מתחת ל-76.00.

היפנים חלשים עד כדי שהודיעו שאין בכוונתם להתערב עד נובמבר אם בכלל, בכפוף למה שקורה באירופה (שוק יצוא עיקרי של יפן).

בכל מקרה הייתי נזהר בשורטים בצמדי היין. התערבות תבוא. בזמן שהיפנים יחליטו.

אוסטרלי/דולר בעוד הצמד רץ אל-על, 900 פיפס נעולי רווח בטרייד עליו נכתב בסקירה הקודמת. ה-s/l מאפשר מרווח פעולה למחיר של כ-230 פיפס.

לא משנה מה המחיר יעשה, זו עסקת החודש.

אפרופו אוסטרלי, לעיתים תשמעו אותי אומר בפורומים שונים "תנו למחיר לעבוד, אל תעבדו בשבילו". הכוונה לא להיות דבוקים למסך 24/5 כדי למצוא את אותו הטרייד בגרף 15 דק'. שם סוחרים, שאינם מרוויחים (שלא לומר מופסדים), בחיסרון מול הכרישים הגדולים. שם הבור הגדול אליו יבלעו סוחרים מתחילים . שם מתח נפשי גדול.

אני מודע שקשה לבצע את המעבר למוד מנטלי של "לחכות" לרווח אחרי שטוחנים לכולנו "לרדוף" רווח. חכו. במיוחד בזמנים האחרונים של מסחר בתוכנות ע"י השחקנים הגדולים. המחיר מדבר יותר מתמיד.

נספרו 18 זוגות עם IB ליום ראשון. רובם לא ממש קלאסיים. ועם זאת...

החודש יסתיים רשמית מחר. אם יש לכם רווח בחשבון, אולי כדאי שתשקלו האם כדאי לסחור מחר מול הסיכוי לקזז את הרווח או לעבור להפסד... שווה לשקול. שווה להיות מקצוען (מקצוען = לשקול לא להרגיש).

זכרו, ביום שישי הודעת NFP. בימי שלישי ורביעי כינוס הפד והודעות ריבית של אירופה וארה"ב.

כשיתפנה לכם מעט זמן, שווה לקרוא את המאמר "למה באמת קרסה הכלכלה המערבית?"

אם עולות שאלות אני במרחק אימייל או עדיף בתגובות למטה.

שימרו על הקפיטל שלכם. אל תחזירו כסף לשוק.

שבוע זהיר ורווחי,

עדי שרון

אזהרה:

אין בסקירה זו לרבות כל מסמך ו/או קובץ ו/או לינק המצורף לה משום יעוץ או המלצה לקנייה / מכירה של מט"ח ו/או ני"ע ו/או כל מכשירים פיננסיים, העושה זאת פועל על סמך שיקול דעתו בלבד. 

הכותב אינו מוסמך לייעץ בנושאי השקעות מכל סוג בכל מכשיר פיננסי ו/או מניות ו/או מסחר במט"ח ו/או בניהול תיקי השקעות ו/או במתן ייעוץ מכל סוג שהוא בנוגע. אין לראות בתוכן סקירה זו ייעוץ להשקעה בשום צורה כל שהיא.

המסחר בשוק ההון על כל נגזרותיו מסוכן ועלול לגרום להפסדים כבדים לסוחר.

במידע הכלול בסקירה זו עלולים להיות טעויות, שינויי שוק ו/או שינויים אחרים. הכותב אינו אחראי לכל נזק, אובדן, הפסד או הוצאה מכל סוג שהוא, לרבות ישיר ו/או עקיף, שייגרמו למי שמסתמך על האמור במסמך זה, כולו או חלקו, ככל שייגרמו, ומדגישים כי כניסה לעסקאות על סמך מסמך זה עלול לגרום להפסדים כבדים.

כל הזכויות, לרבות קניין רוחני, במסמך זה ובתוכנו, שייכות לעדי שרון ואין לעשות בו כל שימוש שהוא, לרבות הפצתו ו/או העתקתו, כולו או חלקו, ללא קבלת אישורו מראש ובכתב.